MBK파트너스, 넥스플렉스 지분 100% 5,300억원에 인수

FI TMT FCCL(연성동박적층필름) 소재
거래금액
5,300억원
지분
100%
환산 지분가치
5,300억원

거래금액 ÷ 지분 (구조 미확인)

매출
2,032억원

2022 별도 · DART 원문 확인

영업이익
736억원

2022 별도 · DART 원문 확인

배수
EQV/EBIT 7.2xPSR 2.6x

환산 지분가치 기준

DART 20230405002328

대상회사
넥스플렉스 · FCCL(연성동박적층필름) 소재
매수자
MBK파트너스 · FI
매도자
스카이레이크에쿼티파트너스
거래 구조
—
발표일
2023년 3월 16일
종결일
—
단계
거래 종결

대상회사

넥스플렉스는 SK이노베이션 FCCL 사업부에서 출발한 국내 1위 연성동박적층필름(FCCL) 제조사로, 스마트폰 등 IT기기 연성회로기판(FPCB)용 소재를 삼성전자·애플 등에 공급한다.

거래 배경

매도자 스카이레이크는 2018년 SK이노베이션의 FCCL 사업부를 영업양수도 방식으로 약 1000억원에 인수했으며(인베스트조선), 10호 블라인드펀드(2016년 6277억원 결성)로 투자해 거래 완료 시 투자 원금 대비 5배 이상을 회수할 것으로 보도됐다(서울경제). 2022년 공개매각에서 JCGI가 약 6000억원대로 우선협상대상자가 됐으나 자금조달 실패로 무산됐고, 웰투시-우리PE 컨소시엄도 포기한 뒤 MBK가 인수했다. 한국경제는 MBK가 FCCL 분야 성장성이 여전히 높다고 판단한 것이란 분석을 전했으나, 인수자·매도자의 공식 인수 사유는 기사에 없다.

PE 세컨더리PE 회수(펀드 만기)
매출2,032억원
영업이익736억원
EBITDA—
순이익—

2022 별도 · DART 원문 확인 · 20230405002328

보도 내용

  • 인베스트조선(2023-03-17): “인수 대상은 넥스플렉스 지분 100%고 인수가는 약 5300억원이다”
  • 서울경제 시그널(2023-03-17): “MBK파트너스, 넥스플렉스 5300억원에 인수”
  • 한국경제(2023-03-17): “넥스플렉스 5300억원에 인수 계약 체결”

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